汽车金融被称作未来五年汽车产业链上的明星业务，低市场渗透率蕴含着巨大的增长潜力。在这个规模和容量万亿级的市场中，融资租赁作为金融工具，以其特有的竞争优势成为撬动汽车金融市场的“理想杠杆”。

汽车金融发展空间将巨大

中国已成为全球第一大汽车国家，新车、二手车市场以及汽车后市场都得到了快速发展，加上互联网金融浪潮的推进，汽车金融行业迎来了爆发式增长。根据发达国家的经验, 汽车金融服务是汽车产业价值链中最有价值和最富活力的一环。

由于可以有效地加速行业转型及刺激汽车购买消费，汽车金融也成为各方资本争抢的焦点，多家资本布局汽车金融业务，一时间该领域风生水起。

零壹研究院在发布的《中国互联网+汽车金融发展报告2016》中预计，2016年汽车金融市场规模将突破万亿规模。中国银行业协会发布的《2015中国汽车金融公司行业发展报告》也称，我国汽车金融市场已经进入快速发展期，汽车金融相关业务增速维持在较高水平。而按照汽车金融整体渗透率从目前的35%增长到50%计算，我国汽车金融市场仍然拥有较大的发展空间。 

如此大容量的市场，需要更好地金融工具来撬动，融资租赁则因其更灵活、更高利润率被视为汽车金融市场的新生力量。一位业内人士指出，无论是新车、二手车、新能源汽车，还是移动出行、汽车电商等新兴领域，都是资本追逐的市场风口，他们都需要金融工具来撬动，融资租赁很容易找到自己的市场角色。

PPmoney万惠副总裁梁衍琮坦言，用融资租赁这种方式来做汽车金融，相比传统车贷有更大优势。传统车贷的一个主要前提是车辆抵押，抵押之后的车辆使用虽然可以进行监管，但车辆仍然存续在原有的车主名下，而目前从二手车交易市场合规性来看，车辆存在的处置变卖风险高。刚好融资租赁业务可以有效避免这一点，因为车辆是在指定的融资租赁公司名下，以融资租赁的方式控制车的所有权，在车辆的处置变卖中我们采取相对的主动避免风险的方式，这也是汽车金融融资租赁车比较好控制风险的原因。

国家政策暖风也频频吹向融资租赁

据了解，我国的汽车融资租赁在上世纪80年代中期就已出现，但由于这种模式早期在国内市场和经济形势下并未获得充分认可，所以其优势没有得到发挥，发展缓慢。不过，进入21世纪，随着中国经济高速发展，以及面对多元化的竞争格局，汽车行业的管理理念和思路方式都在不断变化，人们的消费思想和模式也逐渐发生改变，汽车融资租赁在国内开始大热，或将成为国内汽车金融领域新的爆发点。
除市场需求，国家政策暖风也频频吹向融资租赁，使该行业越发受到关注。去年8月31日，国务院发布的《关于加快融资租赁业发展的指导意见》中明确表示，将通过鼓励融资租赁发展新能源汽车配套设施。另外，商务部、银监会也相继出台多种规范和政策，诸如《金融租赁公司管理办法》、《关于加快融资租赁业发展的指导意见》等，明确融资租赁行业的市场准入、税收等政策。

其实，融资租赁能够作为金融工具成为撬动汽车金融市场的理想杠杆，与其特有的竞争优势是分不开的。据一位业内人士介绍，汽车融资租赁具有调账功能、高审批通过率、降低形式利率以及快速的审批流程等优势。

“一方面，企业通过收取保证金和手续费的方式从形式上降低利率；另一方面，审批门槛低，重点做银行和金融公司未审批通过的补缺客户，适当提高利率水平；再者就是手续简单，证明文件少，流程效率高等。”上述人士表示。

基于融资租赁在汽车金融行业的优势，越来越多的金融公司将触角延伸到该领域。普资华企CEO林昌利对此表示，融资租赁的核心是所有权，这也意味着租赁公司掌握主动权，因此融资租赁业务具有天然安全属性，同时汽车是典型的优质资产，该业务具有小额、流动性好、安全性较高等特点，符合监管精神。

小九金融CEO陈旭义则表示：目前汽车融资租赁这块市场我们还没有开始做，但我们最主要还是根据网约车的时机去做这个产品，从我们的角度来说还是想帮助找工作的人，特别是想借网约车的时机，让他能够用很少的钱拥有赚钱的工具。

新车 二手车金融市场将是万亿级别

据盈灿咨询数据显示，2015年我国互联网汽车消费金融市场规模为6710亿元，同比去年增加超过50%，预计2016年互联网汽车消费金融市场规模可达9000亿元。另据其预计，2016年我国互联网汽车金融的总市场规模可达1.1万亿元，到2018年的总规模可达1.85万亿元。

林昌利认为，国外汽车金融占到整个汽车市场的60%以上，国内汽车融资租赁在汽车金融的渗透率则远低于这一水平，还有百分之几十的成长空间，再加上我国汽车发展比发达国家慢一些，汽车的普及会使需求更加庞大，而随着新车市场的增长，原有的新车经过几年后就变成二手车，再进入市场进行交易，又会形成一个二手车交易的金融配套市场，所以整个新车、二手车金融市场是万亿级别的。

陈旭义则坦言，目前做汽车金融这块的业务增长量还是蛮高了，随着二手车不断增加，未来的趋势会越来越大。现在年轻人倾向于提前消费，如果从新车、二手车来看，像融资租赁、新车分期、二手车分期。增长量肯定会越来越大。整个汽车的市场，也会随着网约车新政的出台，更多的租赁公司都在选择和滴滴进行合作，因为非租赁公司的车已经不能上路了，需求的量也会越来越大。在加上新监管政策的出台，促使更多互联网金融平台向消费需求不断增长的汽车金融行业延伸触角。

互融云融资租赁系统产品经理认为，2015年后融资租赁类的汽车金融业务发展迅猛，甚至有人把2016年定义为汽车租赁业务的发展元年。众多的机构都参与其中。它的细分市场决定了它的竞争优势，去切分传统银行未能够有效覆盖的领域，消除了厂商汽车金融公司不能进行客户群体资源共享的阻碍，这块市场必然是汽车竞争的重要亮点。

业内人士表示，随着政策和市场规律的双重驱动，我国汽车行业的利润格局重新分割，汽车金融将从中大幅受益。未来五年，汽车金融被看作是汽车产业链上的明星业务，低市场渗透率蕴含巨大增长潜力。